Netovõlg on rahalise likviidsuse mõõdik Kasumlikkuse suhtarvud Kasumlikkuse suhtarvud on finantsmõõdikud, mida analüütikud ja investorid kasutavad, et mõõta ja hinnata ettevõtte võimet teenida tulu (kasumit) tulude, bilansivarade, tegevuskulude ja omakapitali suhtes konkreetse ajavahemiku jooksul. Need näitavad, kui hästi kasutab ettevõte oma vara kasumi tootmiseks, mis mõõdab ettevõtte võimet maksta kõik oma võlad, kui need peaksid täna tasuma. Teisisõnu, netovõlg võrdleb ettevõtte koguvõlga likviidsete varadega Käibevara Käibevara on kõik varad, mida saab ühe aasta jooksul mõistlikult rahaks konverteerida. Neid kasutatakse tavaliselt ettevõtte likviidsuse mõõtmiseks. . Netovõlg on võlasumma, mis jääks alles siis, kui ettevõte oleks oma likviidsete varadega võimalikult palju võlgu ära maksnud. Seda kasutatakse selleks, et teha kindlaks, kas ettevõte suudab oma kohustused tagasi maksta. kui need kõik peaksid täna tasuma ja kas ettevõte suudab rohkem võlgu võtta.
Netovõlgade valem
Netovõlg = lühiajaline võlg + pikaajaline võlg - raha ja ekvivalendid
Kus:
- Lühiajalised võlad on rahalised kohustused, mis tuleb tasuda 12 kuu jooksul. Lühiajalise võla levinumad näited hõlmavad võlgnetavaid võlgasid. Võlgnevused makstakse välja eeldatavasti aasta jooksul või ühe töötsükli jooksul (olenevalt sellest, kumb on pikem). AP-d peetakse lühiajaliste kohustuste, lühiajaliste pangalaenude, liisingumaksete, palkade ja makstavate tulumaksude üheks likviidsemaks vormiks.
- Pikaajalised võlad on finantskohustused, mille tähtaeg ületab 12 kuud. Pikaajalise võla levinumad näited hõlmavad võlakirju, rendikohustusi, tingimuslikke kohustusi, makstavaid võlakirju Võlgnevad võlad Võlakirjad on kirjalikud lepingud (võlakirjad), milles üks pool on nõus maksma teisele poolele teatud summa sularaha. Teise võimalusena on makstav veksel kahe osapoole vaheline laen. Vaadake märkme nõutavaid elemente ja näiteid. ja konverteeritavad võlakirjad.
- Raha ja raha ekvivalendid on ettevõtte kõige likviidsemad varad. Sularaha ja raha ekvivalentide levinumad näited hõlmavad turustatavaid väärtpabereid, kommertspabereid, riigivõlakirju ja pangakontosid.
Netovõla arvutamise näide
Ettevõte A teatas krediidiliinist 10 000 dollarit ja pikaajalise võla praegusest osast 30 000 dollarit. Ettevõtte A pikaajalised kohustused koosnevad pikaajalisest pangalaenust 50 000 dollarit ja võlakirjadest 50 000 dollarit. Ettevõtte A käibevara sisaldab 15 000 dollarit sularaha, 10 000 dollarit riigivõlakirju ja 15 000 dollarit vabalt turustatavaid väärtpabereid.
Ettevõtte A netovõlg arvutatakse järgmiselt:
- Lühiajaline võlg: 10 000 dollarit + 30 000 dollarit = 40 000 dollarit
- Pikaajaline võlg: 50 000 dollarit + 50 000 dollarit = 100 000 dollarit
- Raha ja raha ekvivalendid: 15 000 dollarit + 10 000 dollarit + 15 000 dollarit = 40 000 dollarit
($30,000 + $10,000) + ($50,000 + $50,000) – ($15,000 + $10,000 + $15,000) = $100,000
Allpool on ekraanipilt ülaltoodud arvutusest ettevõtte A kohta koos kahe teise ettevõttega. Ettevõttel B on raha netopositsioon ja ettevõttel C saldo null.
Laadige alla tasuta mall
Sisestage oma nimi ja e-posti aadress allolevale vormile ja laadige alla tasuta mall!
Netovõlgade tõlgendamine
Netovõlg on lihtsalt ettevõtte kogu võlg, mis lahutatakse ettevõtte likviidsetest varadest. Põhimõtteliselt annab see analüütikutele ja investoritele ülevaate sellest, kas ettevõttel on ala- või ülekaal. Negatiivne netovõlg tähendab, et ettevõttel on rohkem raha ja raha ekvivalente kui tema finantskohustused ja seega on see rahaliselt stabiilsem.
Kuid võlamõõdikut ei tohiks ettevõtte finantsseisundi kindlaksmääramiseks kasutada üksi. Seda tuleks kasutada koos teiste likviidsuse ja finantsvõimenduse suhtarvudega, nagu praegune suhe, kiire suhtarv, võlasuhe, võla ja omakapitali suhe jne.
Negatiivne netovõlg (netoraha)
Ettevõtetel, kellel on vähe või üldse võlgu, on sageli negatiivne netovõlg (või positiivne netoraha). Negatiivne summa näitab, et ettevõttel on piisavalt raha ja raha ekvivalente. Raha ekvivalendid Raha ja raha ekvivalendid on bilansi kõigist varadest kõige likviidsemad. Sularaha ekvivalendid hõlmavad rahaturu väärtpabereid, pankurite aktsepteeringuid lühi- ja pikaajaliste võlgade tasumiseks ning sularaha ülejääki.
Netovõla tähtsus
Seda mõõdikut kasutatakse ettevõtte finantsstabiilsuse mõõtmiseks ning see annab analüütikutele ja investoritele ülevaate ettevõtte võimendusest. Negatiivse netovõlaga ettevõtted on üldiselt paremas olukorras, et vastu pidada ebasoodsatele majanduslikele muutustele, kõikuvatele intressimääradele ja majanduslangustele. Kuna see võib olla kasulik finantsolukorra näitaja, kasutavad investorid seda ettevõtte aktsiate ostmise või müümise otsustamisel. Sellegipoolest tuleks seda kasutada koos teiste finantsnäitajatega, et esitada ettevõtte finantsseisundit täpselt.
Kasutamine ettevõtte väärtuses
Ettevõtte väärtus Ettevõtte väärtus Ettevõtte väärtus ettevõtte väärtus ehk ettevõtte väärtus on kogu ettevõtte väärtus, mis võrdub tema omakapitali väärtusega, millele lisandub netovõlg pluss kõik vähemusosalused, mida kasutatakse hindamisel. Selles vaadeldakse kogu turuväärtust, mitte ainult omakapitali väärtust, nii et kõik võla- ja omakapitalinõuded ning varanõuded on kaasatud. ettevõtte omakapitali väärtus pluss tema netovõlg. Sularaha võlgadest mahaarvamise põhjus on see, et seda saab kasutada võlausaldajatele võlgnetavate summade tasaarvestamiseks. Äri hindamise eesmärgil kasutatakse tavaliselt ettevõtte väärtust. Lisateave ettevõtte väärtuse vs omakapitali väärtuse kohta ettevõtte väärtus vs omakapitali väärtus ettevõtte väärtus vs omakapitali väärtus. Selles juhendis selgitatakse ettevõtte väärtuse (ettevõtte väärtuse) ja ettevõtte omakapitali väärtuse erinevust. Vaadake näidet nende arvutamiseks ja kalkulaatori allalaadimiseks. Ettevõtte väärtus = omakapitali väärtus + võlg - raha. Õppige tähendust ja seda, kuidas neid hindamisel kasutatakse.
Seotud lugemised
Finance on finantsmodelleerimise ja hindamise analüütiku FMVA® Certification ülemaailmne pakkuja. Liituge 350 600+ üliõpilasega, kes töötavad sellistes ettevõtetes nagu Amazon, J.P. Morgan ja Ferrari. Õppimise jätkamiseks ja oma karjääri edendamiseks on abiks need täiendavad finantsressursid ja juhendid:
- Võlgnevuse ja omakapitali suhe Finance Finance'i finantsartiklid on loodud iseõppimisjuhenditena, et õppida olulisi rahanduskontseptsioone veebis omas tempos. Sirvige sadu artikleid!
- Kapitalistruktuur Kapitalistruktuur Kapitalistruktuur viitab võla ja / või omakapitali summale, mida ettevõte kasutab oma tegevuse rahastamiseks ja vara finantseerimiseks. Ettevõtte kapitali struktuur
- Võlgade maht Võlgade maht Võlgade maht tähendab võla kogusummat, mis ettevõttel võib tekkida ja mis makstakse tagasi vastavalt võlalepingu tingimustele.
- Vanemad ja allutatud võlad Vanemad ja allutatud võlad Vanemate ja allutatud võlgade mõistmiseks peame kõigepealt üle vaatama kapitalipaki. Kapitali virnastamine on erinevate rahastamisallikate prioriteet. Vanemad ja allutatud võlad viitavad nende positsioonile ettevõtte kapitalikogus. Likvideerimise korral makstakse kõigepealt välja vanem võlg
