Perioodi tootluse hoidmine - määratlus, valem ja näide

Holding Period Return (HPR) on vara kogutootlus Varaliigid Tavalised varaliigid hõlmavad lühiajalisi, pikaajalisi, füüsilisi, immateriaalseid, kasutatavaid ja mittetöötavaid varasid. Õige identifitseerimine ja / või investeerimisportfell ajavahemikul, mille jooksul vara või portfelli on hoitud. Hoidmisperioodi tootlust saab realiseerida, kui vara või portfell on olnud või oodata, kui investor eeldab vaid vara ostmist.

Üldiselt väljendatakse HPR protsentides. Sageli on tasuvuse määra määramiseks aastaaruanne Tasuvusmäär (ROR) on investeeringu kasum või kahjum aja jooksul, mis võrdub investeeringu algmaksumusega, väljendatuna protsentides. Selles juhendis õpetatakse kõige tavalisemaid valemeid aastas.

Holding perioodi tootlus investeeringute haldamisel

Hoidmisperioodi tootlus on investeeringute juhtimise põhiline mõõdik. See meede annab tervikliku ülevaate vara või investeeringu finantstulemustest, kuna selles võetakse arvesse investeeringu kallinemist ja ka varaga seotud tulujaotusi (nt dividendid Dividend Dividend on osa kasumist ja jaotamata kasumist, mis ettevõte maksab oma aktsionäridele välja. Kui ettevõte teenib kasumit ja kogub jaotamata kasumit, võib selle kasumi kas investeerida ettevõttesse või maksta aktsionäridele välja dividendidena.

HPR-i saab kasutada erinevate investeeringute või varade tootluse võrdlemiseks. Lisaks kasutatakse seda mõõdikut sobiva maksumäära kindlakstegemiseks.

Valem tootluse arvutamiseks

HPR arvutamise üldvalem on:

Kus:

• Sissetulek - investeeringu jaotused või rahavood (nt dividendid)
• Vn - investeeringu lõppväärtus
• V₀- investeeringu algväärtus

Kui peate arvutama aastase HPR-i, võite kasutada järgmist valemit:

Lõpuks saab tootlust arvutada kord kvartalis. Alltoodud valemi abil saate kvartaalse HPR-i teisendada iga-aastaseks HPR-iks:

Kus:

• r₁, r₂, r₃, r₄ - kvartaalse hoiuperioodi tootlus

Hoidmisperioodi tootluse näide

Kolm aastat tagasi investeeris Fred ABC Corp. aktsiatesse 10 000 dollarit. Igal aastal jagas ettevõte oma aktsionäridele dividende. Igal aastal sai Fred 100 dollarit dividende. Pange tähele, et kuna Fred sai igal aastal 100 dollarit dividende, on tema kogutulu 300 dollarit. Täna müüs Fred oma aktsiad 12 000 dollari eest ja ta soovib kindlaks määrata oma investeeringu HPR.

Kasutades HPR valemit, võime leida järgmise:

Seega teenis Fredi investeering ABC Corp. aktsiatesse kogu investeeringu hoidmise aja jooksul 23%.

Rohkem ressursse

Finance pakub finantsmodelleerimise ja hindamise analüütikule (FMVA) ™ FMVA® sertifikaati. Liituge 350 600+ üliõpilasega, kes töötavad sellistes ettevõtetes nagu Amazon, JP Morgan ja Ferrari sertifitseerimisprogrammis neile, kes soovivad oma karjääri järgmisele tasemele viia. Õppimise jätkamiseks ja oma karjääri edendamiseks on abiks järgmised ressursid:

• Investeerimismeetodid Investeerimismeetodid Selles juhendis ja ülevaates investeerimismeetoditest on välja toodud peamised viisid, kuidas investorid üritavad kapitaliturgudel raha teenida ja riske hallata. Investeering on mis tahes vara või instrument, mis on ostetud kavatsusega müüa see mingil tulevasel hetkel ostuhinnast kõrgema hinna eest (kapitalikasum) või lootuses, et vara toob otseselt tulu (näiteks üüritulu) või dividendid).
• Raha vs ajaga kaalutud tootlus Raha vs ajaga kaalutud tulu Raha ja ajaga kaalutud tootlus on tootlusmäärad, mida tavaliselt kasutatakse hallatava investeerimisportfelli tootluse hindamiseks. Praegu on ajaga kaalutud tootlus tööstusharu standard, kuna see annab õiglasema hinnangu investeerimisjuhi tulemuslikkusele.
• Omakapitali tootlus (ROE) Omakapitali tootlus (ROE) Omakapitali tootlus (ROE) on ettevõtte kasumlikkuse näitaja, mis võtab ettevõtte aastase tootluse (puhastulu) jagatuna kogu omakapitali väärtusega (st 12%). . ROE ühendab kasumiaruande ja bilansi, kui puhaskasumit või -kasumit võrreldakse omakapitaliga.
• Sharpe Ratio kalkulaator Sharpe Ratio kalkulaator Sharpe Ratio kalkulaator võimaldab teil mõõta investeeringu riskiga korrigeeritud tootlust. Laadige alla Finance'i Exceli mall ja Sharpe Ratio kalkulaator. Sharpe'i suhe = (Rx - Rf) / StdDev Rx. Kus: Rx = eeldatav portfelli tootlus, Rf = riskivaba tootlus, StdDev Rx = portfelli tootluse / volatiilsuse standardhälve