Morningstari riskireiting, mida nimetatakse ka Morningstari reitinguks või tähehinnanguks, on positsioon või skoor, mis antakse avalikult kaubeldavatele ETF-idele (börsil kaubeldavad fondid) või investeerimisfondidele Investeerimisfondid Investeerimisfond on paljudelt kogutud raha kogum. aktsiatesse, võlakirjadesse või muudesse väärtpaberitesse investeerimiseks. Investeerimisfondid kuuluvad investorite grupile ja neid haldavad professionaalid. Siit saate teada erinevat tüüpi fondide, nende tööpõhimõtete ning nendesse investeerimise eeliste ja kompromisside kohta.
Allikas
Selle annab välja Morningstar Inc., järgides fondi varasema tootluse kvantitatiivseid uuringuid. Reitingud jäävad vahemikku 1 kuni 5 (1 on halvim ja 5 on parim) ning põhinevad erinevustel fondi igakuistes tootlustes võrreldes tema kaaslastega.
Investorite abistamiseks ja võimalike portfellilisandite tuvastamiseks hindab Morningstar reitingu koostamiseks riski viiel erineval tasemel.
Tärnireiting on matemaatiline arvutus, mis näitab, kui palju fondi varasem tootlus premeeris investoreid nende võetud riskitaseme eest. Samuti aitab see investoreid ja nõustajaid teadlike otsuste langetamisel portfelli hajutamise osas. Hajutamine on mitmekesistamine portfelliressursside või kapitali jaotamise meetod mitmesugustele investeeringutele. Hajutamise eesmärk on kahjumi leevendamine.
Kokkuvõte
- Morningstari riskireiting, mida nimetatakse ka Morningstari reitinguks või tähehinnanguks, on positsioon või skoor, mis antakse avalikult kaubeldavatele ETF-idele (börsil kaubeldavad fondid) või investeerimisfondidele.
- Investorite abistamiseks ja võimalike portfellilisandite tuvastamiseks hindab Morningstar reitingu koostamiseks riski viiel erineval tasemel.
- Fondide järjestamine toimub vastavalt tootlusele (pärast seda, kui neid on riskiga kohandatud).
Kes on Morningstar Inc.
Morningstar Inc. on rahvusvaheline finantsteenuste ettevõte, mis pakub finants- ja investeerimisuuringute ning investeeringute haldamise teenuseid. Illinoisis Chicagos asuva ettevõtte teenused hõlmavad aktsiate, fondide ja turuandmete andmete analüüsi ja koostamist.
Firma pakub ka varahalduse, indeksite, fondide nõustamise ja finantsplaneerimise teenuseid. Selle tootepakkumiste hulka kuulub ka tarkvara, laiaulatuslikud Interneti-liinid ja mõned trükimeedia tooted üksikinvestorile.
Morningstari populaarne väljaanne on selle üks piipar ETFide (börsil kaubeldavad fondid) ja MF (investeerimisfondid) aruannetes. Investorid kasutavad neid laialdaselt, et teha kindlaks umbes 2000 ja enama fondi investeerimisvõime.
Kuidas Morningstari riskireiting töötab
Fondi riski hindamiseks arvutatakse iga fondi jaoks riskikaristus, järgides eeldatava kasulikkuse teooriat. Oodatava kasulikkuse teooria väidab, et investorid on tõenäoliselt rohkem mures negatiivse tulemuse võimaluse pärast kui potentsiaalselt positiivse tulemuse pärast. Teooria viitab ka sellele, et investorid on valmis piisava usalduse tagamiseks loobuma väikesest osast eeldatavast investeeringutasuvusest.
Näiteks kui oli mõni fond, mille eeldatav tootlus on 12% aastas, saavad selle investorid tõenäoliselt 12%. Varasemate lahknevuste põhjal on siiski võimalus, et investorid võivad saada tootlust vahemikus 6–17%.
Võimalus saada üle 12% tootlust on investori jaoks ideaalne stsenaarium, kuid kuna on võimalus saada alla 12% tootlust, tunneb investor end ebamugavalt.
Kui investoril on võimalus saada näiteks madalamat, kuid kindlat 8% tootlust, siis ta lepib selle võimalusega. Investorid ei ole nõus ohutuse tagamiseks suurema osa oodatavast tootlusest ohverdama. Julgeolek Turvalisus on finantsinstrument, tavaliselt mis tahes finantsvara, millega saab kaubelda. Väärtpaberiks nimetatavate asjade olemus sõltub üldjuhul jurisdiktsioonist, kus varadega kaubeldakse. ja on seega huvitatud kitsamatest variatsioonidest, näiteks fondist, mis eeldab 12% tootlust, varasemad variatsioonid viitavad 10% kuni 14% tootlusele.
Ülaltoodud ideoloogia on aluseks, millele Morningstar järgib riskide korrigeerimist. Võttes aluseks vastava fondi igakuise tootluse kõikumise reitingu andmise ajal ja rõhuasetusega allapoole varieerumisele, lahutatakse riskifond iga fondi kogutootlusest.
Suurem variatsioon toob kaasa suurema karistuse. Juhul kui kaks fondi teenivad samaväärset tootlust, määratakse suurema variatsiooniga fondile kõrgema riskiga karistus. Fondide järjestamine viiakse lõpule vastavalt tootlustele (pärast seda, kui neid on riskiga kohandatud) ja kategooriatele vastavalt.
Morningstari reitinguperioodid
Reiting on lõpule viidud fondidele, mille ajalooline tootlus on olnud üle kolme aasta. Kui fondil on vähem kui kolm aastat, siis seda ei hinnata. Ainult kolmeaastase ajaloolise tootlusega fond saab üldise tähehinnangu, mis on sama, mis tema kolmeaastane hinnang.
Viie aasta ajaloolise tootlusega fondi vaadates arvestatakse selle üldreitinguga 60% tema üldreitingust ja 40% kolmeaastase reitinguga.
Lõpuks, kui vaadata üle kümne aasta ajaloolise tootlusega fondi, arvestatakse üldreitingusse 50% tema kümneaastasest reitingust, 30% 5-aastasest reitingust ja 20% 3-aastasest reitingust.
Ülaltoodud pilt on näide sellest, kuidas reiting kuvatakse.
Seotud lugemised
Finance on ülemaailmse sertifitseeritud pangandus- ja krediidianalüütiku (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikaadi ametlik pakkuja. Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ akrediteerimine on krediidianalüütikute globaalne standard, mis hõlmab finants-, raamatupidamis-, krediidianalüüsi-, rahavoogude analüüsi , pakti modelleerimine, laenu tagasimaksed ja palju muud. sertifitseerimisprogramm, mille eesmärk on aidata kellelgi saada maailmatasemel finantsanalüütikuks. Oma karjääri edendamiseks on kasulikud allpool olevad lisaressursid:
- Morningstari jätkusuutlikkuse reiting Morningstari jätkusuutlikkuse reiting Morningstari jätkusuutlikkuse reiting on investoritele järjepidev ja objektiivne viis investeerimisfondide ja börsil kaubeldavate fondide (ETF) hindamiseks
- Private REITs vs börsil kaubeldavad REITs Private REITs vs börsil kaubeldavates REITs Private REITs vs avalikult kaubeldavates REITs. Kinnisvarainvesteeringute usaldusfonde (REIT) saab liigitada kas era- või avalikeks, kaubeldavateks või kaubeldamatuteks. REIT-id investeerivad konkreetselt kinnisvarasektorisse ning nad rendivad ja koguvad investeeritud kinnisvara üüritulu
- Oodatav tootlus Oodatud tootlus Oodatav investeeringutasuvus on võimalike tulude tõenäosuse jaotuse eeldatav väärtus, mida see võib investoritele pakkuda. Investeeringutasuvus on tundmatu muutuja, millel on erinevad tõenäosustega seotud väärtused.
- Reitinguagentuuri reitinguagentuur Reitinguagentuur on ettevõte, mis hindab ettevõtete ja valitsusüksuste rahalist tugevust, eriti nende võimet täita põhi- ja
