Riiklik väärtpaberimüüjate assotsiatsioon (NASD) oli reguleeriv organ, kes vastutas väärtpaberitööstuse järelevalve eest. Selle ülesandeks oli nii kõigi väärtpaberibörside tehingute toimimine kui ka reguleerimine, samuti börsiväline börsiväline börsiväline börsiväline kaubandus on väärtpaberitega kauplemine kahe väljaspool ametlikke vahetusi ja ilma vahetust reguleeriva asutuse järelevalveta. Börsiväline kauplemine toimub börsivälistel turgudel (detsentraliseeritud koht ilma füüsilise asukohata) edasimüüjate võrkude kaudu. turukaubandused.
Asutatud 1939. aastal - kasutades 1934. aasta väärtpaberibörsi seaduse 1938. aasta Maloney Act'i muudatustega tehtud sätteid - anti NASD-le väärtpaberikaubanduse üle järelevalve ja reguleeriv õigus. 1971. aastal tegutses NASD NASDAQ aktsiaturu juhtiva asutajana.
NASD oli kogu väärtpaberitega kauplemise vahetu järelevalve, ülim järelevalve all oli Väärtpaberite ja Börsikomisjon (SEC). Ligi 70 aastat töötas NASD sel viisil. Lõpuks leidis SEC, et NASD ühendamine New Yorgi börsi (NYSE) reguleeriva haruga on väärtpaberiturgude parimates huvides. Sellest ühinemisest loodi 2007. aastal finantstööstuse reguleeriv asutus, teisiti FINRA.
Kokkuvõte
- Riiklik väärtpaberimüüjate assotsiatsioon (NASD) oli reguleeriv organ, kes vastutas väärtpaberitööstuse järelevalve eest. Selle ülesandeks oli kogu väärtpaberibörsi kauplemise korraldamine ja reguleerimine ning börsiväliste börsiväliste tehingute reguleerimine.
- FINRA moodustati NASD ja NYSE reguleeriva osa kombinatsioonis. FINRA enda üle teostab järelevalvet SEC.
- NASD on märkimisväärne oma koha tõttu väärtpaberitega kauplemise reguleerimise ajaloos.
Mis on FINRA?
Jällegi on FINRA kombinatsioon NASD-st ning NYSE New Yorgi börsi (NYSE) reguleerimis-, jõustamis- ja vahekohtutoimingutest. New Yorgi börs (NYSE) on maailma suurim väärtpaberibörs, mis võõrustab 82% S&P 500, samuti 70 maailma suurimat korporatsiooni. See on börsil noteeritud ettevõte, mis pakub platvormi ostmiseks ja müümiseks. Ehkki see ei ole valitsusasutus omaette, kontrollib seda hoolikalt SEC ja see peab järgima kõiki SECi põhimõtteid, reegleid ja suuniseid.
FINRA paljude funktsioonide hulgas on tema esmane ülesanne jälgida väärtpaberikaubanduse esindajate ja harukontorite ning maaklerfirmade järelevalvet. Kui see on seotud väärtpaberite ja väärtpaberitega kauplemisega, jälgib FINRA seda.
Kuna kontsern on sisuliselt väärtpaberiturujärelevalve asutus, haldab ta keskregistreerimisdepositooriumi (CRD). CRD peab arvestust kõigi väärtpaberitehingute kohta nii ettevõtete kui ka üksikute esindajate kohta. Samuti peab ta võtma juhtpositsiooni kõigis turukauplemisega seotud vaidlustes ja tegutsema vahendajana, kelle kaudu on võimalik lahendusi saavutada. Vaidluste tekkimisel pannakse kokku vaekogu, kuulatakse ära kõik asjaosalised ja tehakse seejärel lõplik otsus, millest kõik osapooled peavad kinni pidama.
FINRA vastutab ka väärtpaberitega kauplevate või kauplemisteenuseid pakkuvate esindajate litsentsimise hõlbustamise eest.
Riikliku väärtpaberimüüjate assotsiatsiooni tähtsus
Riiklik väärtpaberimüüjate assotsiatsioon on märkimisväärne kogu väärtpaberikaubanduse üle järelevalvet teostava praeguse reguleeriva asutuse FINRA eelkäijana. Täna aitab FINRA tagada, et iga väärtpaberitega kauplemisel osalev üksikisik või asutus järgiks SEC-i kehtestatud protokolle.
NASD pakub kaubandusvaidlustele lahenduste leidmiseks ka ühe peatuse viisi. FINRA vaekogu menetluses olevad vaidlused viiakse läbi umbes samamoodi nagu tavapärase kohtuasjaga; kulud on aga oluliselt odavamad.
Lisateave
Loodame, et teile meeldis lugeda väärtpaberite edasimüüjate riikliku assotsiatsiooni (tänapäeval muidu tuntud kui FINRA) rahanduse selgitust. Finance pakub sertifitseeritud pangandus- ja krediidianalüütiku (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikaati. Sertifitseeritud pangandus- ja krediidianalüütiku (CBCA) ™ akrediteerimine on krediidianalüütikute globaalne standard, mis hõlmab finants-, raamatupidamis-, krediidianalüüsi, rahavoogude analüüsi, pakti modelleerimist, laenu tagasimaksed ja palju muud. sertifitseerimisprogramm neile, kes soovivad oma karjääri järgmisele tasemele viia. Õppimise jätkamiseks ja oma karjääri edendamiseks on abiks järgmised ressursid:
- Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA) Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA) Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA), mida tavaliselt nimetatakse ka "Dow Jonesiks" või lihtsalt "Dow'ks", on üks populaarsemaid ja laiemalt tunnustatud aktsiaturu indeksid
- Esmane turg Esmane turg Esmane turg on finantsturg, kus emiteeritakse uusi väärtpabereid ja need on üksikisikute ja asutuste poolt kauplemiseks kättesaadavad. Kapitaliturgude kauplemistegevus on jagatud esmaturuks ja järelturuks.
- S&P sektorid S&P sektorid S&P sektorid kujutavad endast meetodit börsil kaubeldavate ettevõtete sorteerimiseks 11 sektorisse ja 24 tööstusharu gruppi. Standard & Poor's (S&P) ja Morgan Stanely Capital International (MSCI) loodud tooted on tuntud ka kui ülemaailmne tööstuse klassifikatsiooni standard (GICS).
- Wall Street Wall Street Wall Street võtab New Yorgis Manhattanil kokku kaheksa kvartalit. See kulgeb Broadwayst South Streetini ida-lääne suunas, finantspiirkonna südames. Kapitalismi südant esindav Wall Street on koduks New Yorgi börsile (NYSE), arvukatele pankadele, teistele finantsasutustele ja korporatsioonidele.
