Bilansikohustused - põhjalik juhend finantsanalüütikutele

Bilansikohustused on ettevõtte kohustused teiste osapoolte ees. Need liigitatakse lühiajalisteks kohustusteks (arveldatakse vähem kui 12 kuuga) ja pikaajalisteks kohustusteks (arveldatakse üle 12 kuu).

Bilansikohustuste näideAllikas: amazon.com

# 1 bilansikohustused - jooksvad

Võlgnevused

Võlgnevused Võlgnevused Võlgnevused on kohustus, mis tekib siis, kui organisatsioon saab tarnijatelt krediiti kaupu või teenuseid. Võlgnevused makstakse välja eeldatavasti aasta jooksul või ühe töötsükli jooksul (olenevalt sellest, kumb on pikem). AP-d peetakse lühiajaliste kohustuste üheks kõige likviidsemaks vormiks, mis on kõigi jooksvate bilansikohustuste hulgas kõige tavalisem. See konto esindab makseid, mis on võlgu tarnijatele, töövõtjatele ja teistele osapooltele, kellelt ettevõte on kaupu või teenuseid ostnud. Krediiditingimustega varude ostmine on levinud näide võlgnevuste moodustamiseks.

Viitvõlad

Viitlaekumised on need kulud, mida ettevõte on kuluna kajastades “arvestanud”, kuid mille eest pole veel arvet esitatud. Kui kulud on arvele kantud, liiguvad need tasumata arvetesse.

Teenimata tulu

Teenimata tulu on bilansiline kohustus, mis kajastab veel teenimata tulu eest saadud raha. Kuna ettevõte ei ole kauba või teenuse tarnimist veel lõpetanud, ei ole ettevõte seda veel tuluna kajastanud. Kui klient maksab kauba / teenuse eest ettemaksu, peab ettevõte selle kajastama kohustisena, mida nimetatakse teenimata tuluks või edasilükkunud tuluks.

# 2 Bilansikohustused - pikaajalised

Võlg

Võlg vs omakapital

Kui ettevõte kogub kapitali, teevad nad seda võla või omakapitali emiteerimisega. Aktsionärid Aktsia Aktsionäride omakapital (tuntud ka kui aktsiakapital) on ettevõtte bilansis konto, mis koosneb aktsiakapitalist ja jaotamata kasumist. See tähistab ka vara jääkväärtust miinus kohustused. Algse raamatupidamisvõrrandi ümberkorraldamisega saame aktsionäride omakapitali = varad - kohustused. Võla ja omakapitali erinevus seisneb selles, et võlg kannab kohustust maksta, kuid omakapitaliga ei ole kohustust:

  • Kui ettevõte emiteerib aktsiaid, pole kohustust raha välja maksta kindla ajakava alusel. Kõik maksed (dividendid jaotamata kasum jaotamata kasumi valem esindab kogu akumuleeritud puhaskasumit, mis on tasaarvestatud kõigi aktsionäridele makstud dividendidega. Jaotamata kasum on osa bilansis olevast omakapitalist ja esindab ettevõtte kasumi seda osa, mida ei jaotata aktsionäridele dividendidena, vaid on reserveeritud reinvesteerimiseks).
  • Pangalaen on võla näide. On lepinguline kohustus laen (intressid) tagasi maksta.

Eelisaktsiad ja lunastatavad väärtpaberid

Eelisaktsiad on instrumendid, millel on nii võla kui ka omakapitali tunnused. Eelisaktsiate korral ei ole dividendid diskretsiooniõiguslikud ja neid makstakse kindla graafiku alusel. Raamatupidamine dikteerib, kas eelisaktsiad paigutatakse bilanssi võla või omakapitali. IFRS-i kohaselt on IFRS-standardid rahvusvahelised finantsaruandluse standardid (IFRS), mis koosnevad raamatupidamiseeskirjade kogumist, mis määravad kindlaks, kuidas tehinguid ja muid raamatupidamise sündmusi tuleb finantsaruannetes kajastada. Nende eesmärk on säilitada usaldusväärsus ja läbipaistvus finantsmaailmas, lunastatavaid väärtpabereid peetakse võlgadeks, samas kui USA üldtunnustatud raamatupidamistava kohaselt omakapitalina.

IFRS-i ja US GAAP-i kasutamine võib mõjutada ettevõtte finantsnäitust. Kui ettevõte kasutab palju tagasiostetavaid väärtpabereid, mõjutab nende käsitlemine võla või omakapitalina paljusid suhtarvusid ja tulemuslikkuse mõõdikuid.

Vahetusvõlg

Konverteeritav võlg võimaldab investoritel muuta oma võlakohustused aktsiapakkumisteks.

Efektiivne intressimäär

Efektiivne intressimäär on protsent algsest sularahalaenust, mille emitent võtab ettevõttele laenu andmise eest. Vastupidises suunas mõeldes on efektiivne intressimäär diskontomäär, mis diskonteerib kõik tulevased voogud nüüdisväärtuseni.

Näide

Järgmine näide illustreerib efektiivse intressimäära kasutamist:

Ettevõte laenab 1. jaanuaril pangast 100 000 eurot. Pank nõustub, et intressi saab koos laenu põhisummaga laenus kokku arvestada ja tagasi maksta 31. detsembril neli aastat hiljem. Selle päeva kogu tagasimakse on 120 000 eurot.

Kuidas kajastab ettevõte seda kokkulepet oma finantsaruannetes laenu 4-aastase tähtaja jooksul?

1. jaanuari raamatupidamine

Ettevõte kajastaks sularaha kasvu 100 000 euro võrra ja kohustuste kasvu 100 000 euro võrra.

Pidev raamatupidamine

Jooksva raamatupidamise määraks tegelik intressimäär:

FV = PV (1 + r) ^ n

120 000 = 100 000 (1 + r) ^ 4

1,2 = (1 + r) ^ 4

4√1,2 = 1 + r

1,047 = 1 + r

r = 4,7%

Ettevõttel on intress 4,7%, kuid see makstakse alles laenu lõppedes. 4-aastase perioodi iga-aastased raamatupidamiskirjed pärinevad järgmisest tabelist.

Bilansikohustus - laen

Bilansikohustus kasvab 4-aastase perioodi jooksul 100 000 eurolt 120 000 eurole, kusjuures vastavad kirjed on igal aastal intressikuluna.

Netovõlg

Netovõlg Netovõlg Netovõlg = kogu võlg - raha. Netovõlg on rahalise likviidsuse mõõdik, mis mõõdab ettevõtte võimet maksta kõik oma võlad, kui need peaksid täna tasuma. Võrdleb ettevõtte koguvõlga likviidsete varadega. koosneb võlast, millest on lahutatud kõigi raha ja raha ekvivalentide summa.

  • Netovõlga kasutatakse ettevõtte väärtuste arvutamiseks:
Ettevõtte väärtus = omakapitali väärtus + netovõlg + vähemusosalus - ühisettevõtted ja sidusettevõtted
  • Netovõlga kasutatakse kasutatud kapitali arvutamiseks:
Kasutatud kapital = omakapitali aktsionäride fondid + netovõlg + vähemusosalus - ühisettevõtted ja sidusettevõtted
  • Netovõlga kasutatakse omakapitali väärtuse arvutamiseks:
Omakapitali väärtus = ettevõtte väärtus - vähemusosalus - netovõlg + ühisettevõtte ja sidusettevõtted

Bilansikohustused - rendilepingud

Kui ettevõttel pole vara ostmiseks piisavalt vahendeid (või ta lihtsalt eelistab kasutada vähem sularaha), võib see olla võimalik vara rentida.

Bilansikohustused - rendilepingud

Liisingu klassifikatsioon

Rendilepingud jagunevad kas kasutusrentideks (hoitakse bilansist välja) või kapitalirendideks (hoitakse bilansis).

Kapitalirendi tunnused hõlmavad järgmist:

  • Rendileping annab vara omandiõiguse rentnikule rendiperioodi lõpuks üle.
  • Renditähtaeg on põhiosa vara majanduslikust elueast isegi siis, kui omandiõigust üle ei anta.
  • Renditud vara on spetsiaalset laadi, nii et ainult rentnik saab neid kasutada ilma suuremate muudatusteta.

Kasutusrendi ja kapitalirendi piir on sageli otsustamise küsimus.

Kasutusrendi raamatupidamine

Kasutusrendid kantakse kasumiaruandes rendiperioodi jooksul lineaarselt kulusse ja need kirjendatakse rahavoogude aruandes põhivara rahavoogudena. Ettevõtted peavad oma finantsaruannetes avalikustama kasutusrendi ja tulevased kulud. See on pankuritele kasulik kasutusrendi kapitaliseerimisel.

Kapitalirendi raamatupidamine

Kapitalirendi tingimustel on vara raamatupidamine sarnane sellega, kui ettevõte laenab vara kasutamise ostmiseks raha. Amortiseeruv vara ja amortiseeruv kohustus kajastatakse bilansis.

Eelarve

Vara rentimisel kajastatakse see bilansis tulevaste rendimaksete nüüdisväärtuses, mõõdetuna tavaliselt ettevõtte laenude lisamaksumuses. Vara amortiseerub rendiperioodi jooksul sirgjooneliselt. Kohustus suureneb aja jooksul, kui intress koguneb, kuid väheneb koos rendimaksetega, makstes mitte ainult tinglikku intressi, vaid ka makstes osa kapitalist. See jätkub rendilepingu kestel seni, kuni täitmata kohustus on vähenenud nullini.

Kasumiaruanne

Rendimaksed ei ole kasumiaruandes kulud. Selle asemel väheneb tegevuskasum amortisatsioonikulude tõttu ja intressikulude tõttu kasum enne maksusid.

Rahavoogude aruanne

Rendimakseid käsitletakse intressi tagasimaksena ja kapitali tagasimaksena.

Illustratsioon

Ettevõte sõlmib vara kasutamise omandamiseks 7-aastase rendilepingu. Rendilepingu kaudne intressimäär on 81⁄2% (umbes). Minimaalsete rendimaksete nüüdisväärtus on 614 miljonit dollarit. Rendilepingu esimese aasta lõpus näitaksid finantsaruanded järgmist:

Rahavoogude aruanne - illustratsioon

Kasutusrendi muutmine

Ettevõtete võrdlust mõjutavad kasutusrendilepingute erinevad raamatupidamiskäsitlused. Kaks erinevat lähenemisviisi, mida kasutatakse kohtlemise erinevuste vähendamiseks, on diskonteeritud rahavoogude ja mitmekordne meetod.

IFRS-i avaldatud uued raamatupidamiseeskirjad nõuavad, et kasutusrendi muutmise protseduurid kaotatakse 2019. aasta jaanuariks ja neid käsitletakse hoopis kapitalirendidena. Seetõttu ei käsitleta neid konversioone selles artiklis. Lisateavet IFRS 16 kohta leiate siit.

Bilansikohustused - eraldised

Eraldised on kas:

  • Vara vähenemine, näiteks eraldis nõude vastu, arvates, et see ei ole täielikult kaetav; või
  • Kohustuse suurenemine, näiteks kohtuprotsessid, kus võib tulevikus välja maksta

Mõlemal juhul on küsimus ebakindluses. Siin keskendume kohustuste eraldistele.

Definitsioon ja tunnustamine

Kohustuste eraldised kajastavad tulevasi ebakindlaid rahavoogusid. Kohustiste eraldiste arvestuslik käsitlus sõltub nende tulevaste väljavoolude tõenäosusest:

  • Tõenäoline: tunnustage sätet
  • Võimalik: ühtegi eraldist ei tunnustatud. „Tingimusliku kohustuse” olemasolu tuleks siiski avalikustada
  • Kaugjuhtimine: raamatupidamist ega avalikustamist pole vaja

Eraldise kajastamisel tekib kohustus ja kulu. Kui makse sooritatakse, väheneb sularaha ja väheneb vastav kohustus. Kui eraldis ei vasta täpselt sularaha väljavoolule, kajastatakse kasumiaruandes kasumit või kahjumit, mis tähistab nende kahe erinevust. IFRSi kohaselt mõõdetakse eraldisi tulevaste rahavoogude diskonteerimise teel. USA üldtunnustatud raamatupidamistava kohaselt eraldisi ei diskonteerita.

Üldised teenuseliigid

Sätete tüübid hõlmavad järgmist:

  • Ümberkorraldamine
  • Kohtuvaidlused
  • Keskkonna
  • Dekomisjoneerimine

Dekomisjoneerimise sätted

Dekomisjoneerimise sätted on raamatupidamise erieeskirjadega keskkonnasäte. Sätetes kajastatakse selliste raskete taristuvarade nagu elektrijaamad ja naftaplatvormid kasutusest kõrvaldamise kulusid nende eluea lõpus. Pikkade tähtaegade tõttu on nende eraldiste raha ajaväärtus sageli oluline ja seda nõutakse kohustuse täitmiseks. Diskonteerimise kasutamisel suureneb eraldise bilansiline maksumus igal perioodil, et kajastada aja möödumist, mis tähistab laenukulu.

Lisaressursid

Täname, et lugesite Finance'i tasuta investeerimispanga raamatu seda jaotist Investeerimispanganduse käsiraamat. Finance'i investeerimispanganduse raamat on tasuta ja kõigile PDF-failina alla laaditav. Lugege raamatupidamise, hindamise, finantsmudeli, Exceli ja kõigi investeerimispanganduse analüütikuks vajalike oskuste kohta. See käsiraamat on 466 lehekülge üksikasjalikke juhiseid, mida iga uus pangas töötav isik peab teadma bilansi kohustuste edukaks saavutamiseks. Õppimise jätkamiseks ja oma karjääri edendamiseks on abiks järgmised finantsvahendid:

  • Bilansivarad IB käsiraamat - Bilansivarad Bilansivarad on loetletud kontode või kirjetena, mis on järjestatud likviidsuse järgi. Likviidsus on lihtne, kuidas ettevõte saab vara rahaks muuta. Kõige likviidsem vara on raha (bilansi esimene kirje), millele järgnevad lühiajalised hoiused ja saadaolevad arved. See juhend hõlmab kõiki bilansivarasid, näiteid
  • Efektiivne aastane intressimäär Efektiivne aastane intressimäär Efektiivne aastane intressimäär (EAR) on intressimäär, mida korrigeeritakse antud perioodi liitumisega. Lihtsamalt öeldes tõhus
  • Kasutusrent Kasutusrent Kasutusrent on kokkulepe vara omandiõiguseta kasutamiseks ja kasutamiseks. Renditud vara hulka kuuluvad kinnisvara, autod või seadmed. Rendileandmine ja mitteomandamine võimaldavad kasutusrendil ettevõtetel hoida vara bilansis kajastamata, käsitledes neid tegevuskuludena.
  • Rendiarvestus Rendiarvestus Rendiarvestuse juhend. Rendilepingud on lepingud, mille puhul kinnisvara / vara omanik lubab teisel osapoolel vara või vara raha või muu vara vastu kasutada. Kaks kõige tavalisemat rendiliiki raamatupidamises on opereerimine ja finantseerimine (kapitalirendid). Eelised, puudused ja näited

Lang L: none (rec-post)