Eksponentsiaalne liikuv keskmine (EMA) on kauplemistavas kasutatav tehniline näitaja, mis näitab, kuidas vara või väärtpaberi hind Väärtpaber on finantsinstrument, tavaliselt mis tahes finantsvara, millega saab kaubelda. Väärtpaberiks nimetatavate asjade olemus sõltub üldjuhul jurisdiktsioonist, kus varadega kaubeldakse. teatud aja jooksul muutub. EMA erineb lihtsast liikuvast keskmisest selle poolest, et see omab suuremat kaalu hiljutistele andmepunktidele (s.t hiljutistele hindadele).
Kõigi liikuvate keskmiste eesmärk on varasemate hindade põhjal kindlaks teha suund, kuhu väärtpaberi hind liigub. Seetõttu on eksponentsiaalsed liikuvad keskmised mahajäämuse näitajad. Need ei ennusta tulevasi hindu; nad toovad lihtsalt välja trendi, mida aktsiahind järgib.
Alltoodud diagramm näitab, kuidas Apple'i aktsia hind (NASDAQ: AAPL) kuue kuu jooksul muutus. Iga küünlajalg Jaapani küünlajalg Jaapani küünlajalad on tehnilise analüüsi tööriist, mida kauplejad kasutavad väärtpaberite hinnaliikumise kaardistamiseks ja analüüsimiseks. Küünlajalgade kaardistamise kontseptsiooni töötas välja Jaapani riisikaupmees Munehisa Homma. näitab, kuidas aktsia hind ühe kauplemispäeva jooksul muutus (kuus on keskmiselt 21 kauplemispäeva), kus rohelised küünlajalad viitavad aktsia hinna tõusule ja punased küünlajalad tähistavad hinna langust.
Küünlajalgade all olev oranž joon on EMA joon, mis näitab, et hind on ajavahemikul juuli 2019 - jaanuar 2020 järginud tõusutendentsi. 21-päevane EMA liin liigub tihedalt Apple'i aktsiahinnaga ja on tundlik volatiilsuse suhtes Volatiilsuse volatiilsus on väärtpaberi hinna ajas kõikumise määra mõõt. See näitab väärtpaberi hinnamuutustega seotud riski taset. Investorid ja kauplejad arvutavad väärtpaberite volatiilsuse, et hinnata varasemaid hinnakõikumisi, mis teeb sellest kasuliku indikaatori investoritele, kes soovivad kauplemisse siseneda või sellest väljuda.
Oluline märkus on see, et lühema aja jooksul võetud EMA-d on hindade suhtes tundlikumad. Niisiis, 21-päevane EMA-liin (oranž) järgib hindu täpsemalt võrreldes 100-päevase EMA-liiniga (kollane), nagu allpool näidatud:
Eksponentsiaalse liikuva keskmise arvutamine
EMA arvutamise valem on järgmine:
Nagu ülaltoodud diagrammil on näidatud, näitavad vähem perioodide arvul (st uuemate hindade põhjal) arvutatud EMA-d suuremat kaalu kui pikema perioodi jooksul arvutatud. Seda saab näidata, arvutades kahe erineva ajavahemiku “K” väärtuse:
21-päevane EMA kaalub kõige uuemale hinnale 9,0%, samas kui 100-päevane EMA kaalub ainult 1,9%. Seetõttu reageerivad lühemate perioodide jooksul arvutatud EMA-d hinnamuutustele paremini kui pikema perioodi jooksul arvutatud.
Eksponentsiaalse liikuva keskmise rakendused
1. Trendide esiletoomine
Hinnasuundumuste esiletõstmine ja tuvastamine on üks EMA olulisemaid funktsioone. EMA tõus näitab, et hinnad on tõusutrendis ja vastupidi. Kui hind on üle EMA joone, tõuseb see tõenäoliselt ja kui see on alla, siis tõenäoliselt langeb. Hinnasuundade kindlakstegemisega võimaldab EMA investoritel ja kauplejatel oma kauplemisstrateegia põhjal otsida ostu- ja müügisignaale. Suunatud kauplemisstrateegiad Suunatud optsioonide strateegiad on tehingud, mis panustavad turu üles või alla liikumisele. Näiteks kui investor usub, et turg on tõusuteel,.
2. Tugi- ja vastupanu ribad
EMA ja muud tüüpi liikuvad keskmised toimivad samuti hindade tugi- ja vastupanu tasemetena. Tugitasemeid nimetatakse ka põrandateks - need on piiriks sellele, kui kaugele hinnatõusude ajal hinnad eeldatavasti langevad. Seda illustreerib järgmine diagramm, mis näitab Tesla aktsiate (NASDAQ: TSLA) aktsiate hinnatoimet ja 21-päevast EMA-d ajavahemikul oktoober 2019 - jaanuar 2020:
Teiselt poolt on resistentsuse tasemed nagu „ülemmäärad“ - eeldatavasti ei ületa hinnad langustrendide taset. See on esile tõstetud alloleval diagrammil, mis näitab Snapchati (NASDAQ: SNAP INC.) Aktsiate hinnatoimet ja 21-päevast EMA-d ajavahemikus august 2018 - jaanuar 2019:
Eksponentsiaalne liikuv keskmine vs lihtne liikuv keskmine
Eksponentsiaalne liikuv keskmine (EMA) ja lihtne liikuv keskmine (SMA) on mõlemad tehnilised näitajad, mis kasutavad varasemaid andmeid väärtpaberi hinna sujuva trendijoone loomiseks. Kahe liikuva keskmise erinevus seisneb selles, et EMA omistab hiljutistele hindadele suuremat kaalu, samas kui SMA omistab kõigile andmepunktidele võrdset kaalu, mistõttu EMA liin pöördub kiiremini kui SMA joon. Seda illustreerib järgmine diagramm:
Siiski on oluline märkida, et ükski liikuvatest keskmistest pole üksteisest parem näitaja. Näiteks, kuigi EMA esindab täpsemalt hiljutisi hinnaliikumisi ja aitab kiiremini trende tuvastada, kogeb see ka rohkem lühiajalisi kõikumisi kui SMA. Analüüsiks kasutatav optimaalne liikuv keskmine sõltub kauplemisstrateegiast.
Lisaressursid
Finance pakub sertifitseeritud pangandus- ja krediidianalüütiku (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikaati. Sertifitseeritud pangandus- ja krediidianalüütiku (CBCA) ™ akrediteerimine on krediidianalüütikute globaalne standard, mis hõlmab finants-, raamatupidamis-, krediidianalüüsi, rahavoogude analüüsi, pakti modelleerimist, laenu tagasimaksed ja palju muud. sertifitseerimisprogramm neile, kes soovivad oma karjääri järgmisele tasemele viia. Õppimise jätkamiseks ja oma karjääri edendamiseks on abiks järgmised ressursid:
- Kuidas lugeda aktsiagraafikuid Kuidas lugeda aktsia graafikuid Kui kavatsete aktsiatega aktiivselt kaubelda aktsiaturu investorina, peate teadma, kuidas lugeda aktsiagraafikuid. Isegi kauplejad, kes kasutavad peamiselt investeerimiseks mõeldud aktsiate valimiseks fundamentaalanalüüsi, kasutavad sageli konkreetse ostu ja müügi kindlakstegemiseks aktsiahindade liikumise tehnilist analüüsi, aktsiagraafikud
- Kaufmani adaptiivne liikuv keskmine (KAMA) Kaufmani adaptiivne liikuv keskmine (KAMA) Kaufmani adaptiivse liikuva keskmise (KAMA) töötas välja Ameerika kvantitatiivne finantsteoreetik Perry J. Kaufman 1998. aastal. Tehnika algas 1972. aastal, kuid Kaufman esitas seda ametlikult avalikkusele oma raamatu "Kauplemissüsteemid ja -meetodid" kaudu. Erinevalt teistest liikuvatest keskmistest
- Punktide ja jooniste (P&F) diagramm Punktide ja jooniste (P&F) diagramm Punktide ja jooniste (P&F) diagramm koosneb mitmest X-i veerust, mis tähistavad aktsia hinna tõusu ja O-d, mis tähistavad hinna langust. X-de veerule järgneb alati O-de veerg ja vastupidi. Diagramm koosneb mitmest kastist
- Tehniline analüüs - algaja juhend Tehniline analüüs - juhend algajale Tehniline analüüs on investeeringute hindamise vorm, mis analüüsib varasemaid hindu, et ennustada tulevast hinnatoimet. Tehnilised analüütikud usuvad, et kõigi turuosaliste ühine tegevus kajastab täpselt kogu asjakohast teavet ja seepärast määrab väärtpaberitele pidevalt õiglase turuväärtuse.
