Dividendidega aktsiatesse investeerimisel on dividendideta aktsiatega võrreldes eeliseid ja puudusi. Dividendid on perioodilised maksed, mida ettevõtted teevad oma aktsiate omanikele. Need on ettevõtte jaoks võimalus jagada osa oma tuludest nendega, kellel on ettevõttes omakapitali osalus. Dividendid on aktsionäridele kasulikud, kuna need annavad investeeringutelt täiendavat tulu. Investorid peavad neid sageli sarnaseks võlakirjadelt teenitud intressidega. Dividendimaksed on osa kogu investeeringutasuvusest Investeeringutasuvus (ROI) Investeeringutasuvus (ROI) on tulemusnäitaja, mida kasutatakse investeeringu tootluse hindamiseks või erinevate investeeringute efektiivsuse võrdlemiseks. aktsias, mille investor saab.
Enamik regulaarselt dividende välja andvaid ettevõtteid teevad seda kord kvartalis (neli korda aastas). Aktsiaaktsia kohta makstakse dividende. Näiteks kui eraisikul on 20 aktsiaaktsiat ettevõttes, mis maksab aastas 4 dollarit dividende, saavad nad igal aastal dividendidena 80 dollarit (20 aktsiat x 4 dollarit aktsia kohta = 80 dollarit).
Kokkuvõte:
- Dividendid on üks viis, kuidas maksta aktsionäridele investeeringu tasuvust; makseid võib teha sularaha, ettevõtte täiendavate aktsiate või võimaluse abil osta täiendavaid aktsiaid allahindlusega.
- Dividende pakkuvad ettevõtted pakuvad investoritele regulaarset sissetulekut, kuna aktsia hind liigub turul üles ja alla.
- Ettevõtted, kes dividende ei paku, investeerivad tulud tavaliselt ettevõtte enda kasvu, mis võib lõpuks viia aktsiate hinna ja investorite väärtuse suurema tõusuni.
Kuidas dividendid toimivad?
Tavaliselt saadavad ettevõtted dividendimakseid oma aktsionäride maaklerikontodele. Teise võimalusena ei pruugi ettevõte maksta rahalisi dividende, vaid pakub aktsionäridele täiendavaid aktsiaaktsiaid.
Üks võimalus koos dividendidega on dividendide reinvesteerimisprogramm Dividendide reinvesteerimiskava (DRIP) Dividendide reinvesteerimiskava (DRIP või DRP) on kava, mida ettevõte pakub aktsionäridele, et see võimaldab neil oma raha dividendid automaatselt uuesti investeerida ettevõtte täiendavatesse aktsiatesse. dividendide maksmise kuupäev. Dividendide reinvesteerimiskavad on tavaliselt vahendustasuta ja pakuvad allahindlust praegusele aktsia hinnale. - Lühidalt - DRIP - mis võimaldab aktsionäridel oma dividenditulu automaatselt reinvesteerida rohkemate aktsiate ostmiseks. Aktsionärid saavad sageli täiendavat kasu, kuna DRIP-id võimaldavad neil osta täiendavaid aktsiaid soodushinnaga ja / või vahendustasuta.
Iga ettevõtte dividendivalikud - kui nad pakuvad dividende - on erinevad. Alati on aga nii, et ettevõtte juhatus peab kinnitama iga dividendimakse. Pärast heakskiitmist teavitab ettevõte aktsionäre dividendide maksmise kuupäevast, dividendide suurusest ja dividendide väljakuupäevast Dividendide lõppkuupäev Dividendide endine päev on investeerimistähtaeg, mis määrab aktsionärid saada deklareeritud dividende. Kui ettevõte kuulutab välja dividendi, määrab direktorite nõukogu rekordkuupäeva, mil dividende on õigus saada ainult selle kuupäeva seisuga ettevõtte raamatupidamises kirjendatud aktsionäridel. on (kuupäev, mis määrab aktsionäride õiguse saada dividende).
Endine dividendikuupäev on investorite jaoks kriitilise tähtsusega, kuna see täpsustab, millal aktsionär peab dividendimakse saamiseks aktsiat omama. Kui investor ei osta aktsiaaktsiaid dividendide väljakuupäevaks, ei saa ta dividendimakset saada. Kui investor müüb aktsiad aga pärast dividendide väljakuupäeva möödumist, kuid enne dividendide tegelikku väljamaksmist, on neil ikkagi õigus dividendimakse saada, kuna aktsiad kuulusid neile enne dividendide lõppemise kuupäeva ja välja.
Investeerimine aktsiatesse, mis pakuvad dividende
On selge, et dividendidega aktsiatesse investeerimine on aktsionäridele kasulik. Seda seetõttu, et investorid saavad oma aktsiainvesteeringutest regulaarset tulu, säilitades samal ajal aktsia, et aktsia hinna kallinemisest veelgi rohkem kasu saada. Dividendid on raha käes, samal ajal kui aktsiad tõusevad ja langevad turul.
Ettevõtteid, kellel on aasta-aastalt regulaarsete dividendimaksete tegemise rekord, kiputakse juhtima tõhusamalt, kuna ettevõte on teadlik, et nad peavad oma investoritele neli korda aastas sularaha tagama. Ettevõtted, kellel on pikaajalised dividendimaksete tegemise kogemused, on tavaliselt suure kapitalisatsiooniga, väljakujunenud ettevõtted (nt General Electric). Nende aktsiahinnad ei pruugi pakkuda suurt protsentuaalset kasvu, mis võib ilmneda nooremate ettevõtete aktsiahindades, kuid kipuvad olema stabiilsed ja pakkuma investeeringutelt püsivat tasuvust aja jooksul.
Investeerimine dividendideta aktsiatesse
Miks peaks keegi tahtma investeerida sellesse ettevõttesse? ei tee maksta dividende? Tegelikult võib aktsiatesse investeerimine ilma dividendideta olla märkimisväärselt positiivne. Ettevõtted, kes aktsiatelt dividende ei maksa, investeerivad tavaliselt raha, mis muidu võiks minna dividendimakseteks, ettevõtte laienemisse ja üldisesse kasvu. See tähendab, et aja jooksul suureneb tõenäoliselt nende aktsiate hind. Kui investoril on aeg oma aktsiad müüa, võib ta näha oma investeeringu kõrgemat tootlust, kui ta oleks saanud dividende maksvasse aktsiasse investeerides.
Ettevõtted, kes ei paku dividende, investeerivad potentsiaalset dividendimakse raha mõnikord ka millekski, mida nimetatakse avatud turu aktsiate tagasiostuks. Kui vabaturul on vähem aktsiaid saadaval, on ettevõtte aktsiakasum (EPS) aktsiakasum (EPS) aktsiakasum (EPS) peamine mõõdik, mida kasutatakse aktsionäri osa määramiseks ettevõtte kasumis. EPS mõõdab iga lihtaktsia kasumit - teoreetiliselt - tõuseb. Aktsiate tagasiostmine, vähendades turul olevate aktsiate koguarvu, suurendab ka aktsionäride omakapitali protsenti.
Lihtsa näitena võib tuua ettevõtte, millel on kokku 200 aktsiat. Nad ostavad 100 aktsiat tagasi nii, et siis on alles ainult 100 aktsiat. Aktsionäril, kellel on 10 aktsiat, oleks siis ettevõttes 10% suurune omakapital, samas kui enne tagasiostu moodustasid nende 10 aktsiat ainult 5% omakapitali.
Kuhu investeerida? - Dividendidega varud vs Dividendideta varud
Dividende maksvatesse aktsiatesse investeerimisel on suhteliselt eelised ja puudused võrreldes aktsiatega, mis dividende ei maksa. Nagu juba märgitud, on enamik tavalisi dividendimaksjaid suuri, asutatud ettevõtteid, kes tõenäoliselt oma tegevust ei lõpeta. Aja jooksul võib nende tootlusele tavaliselt tugineda, et see vastaks turu üldisele toimivusele. Tavaliselt hoiavad nad karuturgudel paremini kui dividende maksmata aktsiad ja nende volatiilsus on tavaliselt väiksem.
Investor, kes ostab ainult dividende maksvaid aktsiaid, võib aga hästi hajutatud portfelli saavutamise osas pisut alla jääda ja võib sellisel määral olla suurem risk. Ainuüksi dividendiaktsiatesse investeerimine võib tähendada tehnoloogia- ja biomeditsiiniettevõtete potentsiaalselt kõrge investeeringutasuvuse kaotamist, mis tavaliselt dividende ei maksa, eelistades tulu reinvesteerimist uute toodete uurimisse ja arendusse.
Lõpuks saab küsimusele, kas investeerida dividendiaktsiatesse või mitte-dividendiaktsiatesse, saab kõige paremini vastata, võttes arvesse teie individuaalseid finantseesmärke ja planeerimist ning üldist investeerimisstrateegiat, võttes arvesse selliseid tegureid nagu riskitaluvus. Kui soovite siiski tahta kindlat dividenditulu loomist, pakuvad mitmed investeerimisfirmad ETF-sid ja investeerimisfonde, mis on keskendunud investeerimisele ainult ettevõtetesse, kellel on juba varem olnud suuri dividende.
Kuid teie ideaalne aktsiaportfell võib hästi pakkuda kombinatsiooni mõnest dividende maksvast ettevõttest ja mõnest mitte. Ja see võib olla parim lähenemisviis: see tähendab keskendumine ettevõtete aktsiaportfelli koostamisele, mida peate heaks investeeringuks, hoolimata ettevõtte praegusest hoiakust dividendide maksmisel (mis lõppude lõpuks võib muutuda) igal ajal).
Seotud lugemised
Finance on ülemaailmse finantsmudeli modelleerimise ja hindamise analüütiku (FMVA) ametlik pakkuja. FMVA® sertifikaat. Liituge 350 600+ üliõpilasega, kes töötavad sellistes ettevõtetes nagu Amazon, JP Morgan ja Ferrari, mis on loodud selleks, et aidata kõigil saada maailmatasemel finantsanalüütikuks . Oma karjääri edendamiseks on kasulikud allpool olevad täiendavad finantsressursid:
- Dividendipoliitika Dividendipoliitika Ettevõtte dividendipoliitika dikteerib ettevõtte aktsionäridele välja makstud dividendide suuruse ja dividendide maksmise sageduse
- Mitmekesistamine Mitmekesistamine on portfelliressursside või kapitali jaotamise meetod mitmesuguste investeeringute jaoks. Hajutamise eesmärk on kahjude leevendamine
- Dividend vs aktsia tagasiostmine / tagasiostmine Dividend vs aktsia tagasiostmine / tagasiostmine Aktsionärid investeerivad börsil noteeritud ettevõtetesse kapitali kallinemise ja tulu saamiseks. On kaks peamist viisi, kuidas ettevõte oma aktsionäridele kasumit tagastab - rahalised dividendid ja aktsiate tagasiost. Dividendide ja aktsiate tagasiostu strateegilise otsuse põhjused on ettevõtteti erinevad
- Turukapitalisatsioon Turukapitalisatsioon Turukapitalisatsioon (Market Cap) on ettevõtte käibel olevate aktsiate uusim turuväärtus. Turuväärtus on võrdne praeguse aktsia hinnaga, korrutatuna käibel olevate aktsiate arvuga. Investeeriv kogukond kasutab ettevõtete järjestamiseks sageli turukapitalisatsiooni väärtust
