Mahuga kaalutud korrigeeritud hind (VWAP) - määratlus, kuidas arvutada

Mahuga kaalutud keskmine hind (VWAP) on, nagu nimigi ütleb, aktsia keskmine hind, mida kaalutakse kogu kauplemismahu järgi. VWAP-i kasutatakse aktsia keskmise hinna arvutamiseks teatud aja jooksul.

Mahuga kaalutud korrigeeritud hind

Mahu järgi kaalutud keskmine hind aitab võrrelda aktsia hetketaset võrdlusalusega, muutes investorite jaoks turule sisenemise ja sealt väljumise otsuste tegemise lihtsamaks. Samuti võib VWAP aidata investoritel määratleda oma lähenemisviisi aktsiale (aktiivne või passiivne) ja õigel ajal õigesti kaubelda.

Kuidas arvutada mahu järgi kaalutud keskmine hind

Maht kaalutud keskmine hind arvutatakse iga päeva kohta. See algab siis, kui turud avanevad, ja lõpeb, kui turud päevaks sulguvad. Kuna seda tehakse iga päev, kasutatakse arvutustes päevasiseseid andmeid. VWAP arvutamise valem on järgmine:

Mahuga kaalutud korrigeeritud hind - valem

Proovi arvutamine

Esimene samm on aktsia tüüpilise hinna arvutamine. See on selle päeva kõrge hinna, madala hinna ja aktsia sulgemishinna keskmine. Valemit [(H + L + C) / 3] kasutades oleks aktsia keskmine hind: H, 20, L = 15 ja C = 18:

Tüüpiline hind = (20 + 15 + 18) / 3 = 17,67

Järgmisena peate korrutama tüüpilise hinna mahuga. Kui V = 20, siis:

17.67 * 20 = 353.33

Kumulatiivse mahu saamiseks saate hoida jooksva kogumahu, kui need kogu päeva jooksul kokku liidetakse. Meie näite kumulatiivne maht on 78.

Seetõttu kasutades ülaltoodud VWAP-valemit:

VWAP = 353,33 / 78 = 4,53

Mahu järgi kaalutud keskmise hinna saab arvutada iga perioodi kohta, et näidata VWAP väärtust aktsiagraafiku iga andmepunkti kohta. Kuidas lugeda aktsiagraafikuid Kui kavatsete aktsiatega aktiivselt kaubelda aktsiaturu investorina, peate teadma, kuidas loe aktsiagraafikuid. Isegi kauplejad, kes kasutavad investeerimiseks aktsiate valimiseks peamiselt fundamentaalanalüüsi, kasutavad sageli aktsiate hinna liikumise tehnilist analüüsi, et määrata kindlaks konkreetne ost ja müük, aktsiagraafikud. VWAP-i tulemused on aktsiagraafikus esindatud joonena. Investor ei pea alati VWAP-i arvutama; see tehakse automaatselt kauplemistarkvaras. Kaupleja peab määrama ainult soovitud perioodide arvu, mida arvestatakse VWAP-i arvutamisel.

Mahuga kaalutud keskmise hinna tähtsus

Mahuga korrigeeritud hind on aktsia tegelik keskmine hind ega mõjuta selle sulgemishinda. VWAP arvutamise, nagu ka liikuva keskmise Kaufmani adaptiivse liikuva keskmise (KAMA), töötas välja Kaufmani adaptiivse liikuva keskmise (KAMA) Ameerika kvantitatiivne finantsteoreetik Perry J. Kaufman 1998. aastal. Tehnika algas 1972. aastal, kuid Kaufman esitas selle ametlikult oma raamatu "Kauplemissüsteemid ja -meetodid" kaudu. Erinevalt teistest liikuvatest keskmistest kogeb see viivitust, kuna see põhineb ajaloolistel andmetel, mistõttu see sobib paremini päevasiseseks kauplemiseks. VWAP on investorite seas populaarne tööriist mitmel põhjusel:

1. See võib näidata, kas turg on langustrendi või bullishiga

Turg on bullish, kui hind on madalam kui VWAP, ja langev, kui hind on kõrgem kui VWAP. Hoogsa turu ajal tõuseb ostuhind ja graafiku trendijoon liigub ülespoole. Jäme turu ajal on aktsiate müümisel suurem surve, mis viib aktsiagraafiku langustrendini.

2. Sa tead, millal müüa või osta

Investorid, kes kasutavad VWAP-i tehnilise analüüsina Tehniline analüüs - juhend algajatele Tehniline analüüs on investeeringute hindamise vorm, mis analüüsib varasemaid hindu, et prognoosida tulevast hinnatoimet. Tehnilised analüütikud usuvad, et kõigi turuosaliste ühine tegevus kajastab täpselt kogu asjakohast teavet ja seepärast määrab väärtpaberitele pidevalt õiglase turuväärtuse. tööriist ei osta aktsiat, kui selleks on signaal. Selle asemel ootavad nad soodsat hinda. Kaupleja, kes maksab aktsiate kauplemise eest allpool VWAP-joont, ei maksa rohkem kui aktsia keskmine hind.

Ettevõtjad, kes kasutavad VWAP-i indikaatorina, saavad osta madala hinnaga, saades seega aktsia müümisel rohkem kasumit. VWAP aitab investoril aktsiate ostmisel langetada teadlikumaid otsuseid.

3. See on parem vahend kui liikuv keskmine

VWAP-i kasutavad ka pensionikavad, mis soovivad hõivata suurema osa turust. See võimaldab neil võtta teistsuguse positsiooni turgu liiga palju häirimata. Päevakauplemisega Päevakauplemine Päevakauplemise peamine omadus on see, et väärtpaberite ostmine ja müümine toimub samal kauplemispäeval. See tähendab, et kõik kauplemispositsioonid on päeva lõpuks likvideeritud. Päevakauplemise peamisteks eesmärkideks on turu lühiajalise ebaefektiivsuse avastamine ja võimendamine. , ajastus on kõige olulisem element ja VWAP annab investoritele teada õige aja turule sisenemiseks või sealt väljumiseks, mitte ainult üldise trendi järgimiseks.

VWAP on suurepärane näitaja ostetavate aktsiate valimisel, kuid annab suurema väärtuse, kui seda kasutatakse koos teiste kauplemisstrateegiatega. See on valem, mis annab teile palju teada nii pika kui ka lühikese positsiooni aktsia hetkeseisust ja tulevasest seisust. VWAP aitab investoritel harida rohkem tehinguid.

Lisaressursid

Finance on finantsmodelleerimise ja hindamise analüütiku (FMVA) ™ ametlik pakkuja. FMVA® sertifikaat. Liituge 350 600+ üliõpilasega, kes töötavad sellistes ettevõtetes nagu Amazon, J.P. Morgan ja Ferrari sertifitseerimisprogramm, mille eesmärk on muuta keegi maailmatasemel finantsanalüütikuks.

Finantsanalüüsi õppimiseks ja teadmiste arendamiseks soovitame tungivalt allpool olevaid lisaressursse:

  • Bullish and Bearish Bullish and Bearish Ettevõtte rahanduse spetsialistid viitavad turgude korrektsele tõusule ja langusele positiivsete või negatiivsete hinnaliikumiste põhjal. Karuturgu peetakse tavaliselt eksisteerivaks, kui tipust on hinnalangus olnud 20% või rohkem, ja pulliturgu peetakse turu põhjast 20% taastumiseks.
  • Kapitalisatsiooniga kaalutud indeks Kapitaliseerimisega kaalutud indeks Kapitaliseerimisega kaalutud indeks (cap-weighted index, CWI) on aktsiaturuindeksi tüüp, milles iga indeksi komponent on kaalutud kogu turukapitalisatsiooni suhtes. Kapitaliseerimisega kaalutud indeksis avaldavad suurema turukapitalisatsiooniga ettevõtted indeksi väärtusele suuremat mõju.
  • Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA) Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA) Dow Jonesi tööstuslik keskmine (DJIA), mida tavaliselt nimetatakse ka "Dow Jonesiks" või lihtsalt "Dow'ks", on üks populaarsemaid ja laiemalt tunnustatud aktsiaturu indeksid
  • Investeerimine: juhend algajale Investeerimine: juhend algajale Finantsjuhend Investeerimine algajatele õpetab teile investeerimise põhitõdesid ja alustamist. Siit saate teada kauplemise erinevatest strateegiatest ja tehnikatest ning erinevatest finantsturgudest, kuhu saate investeerida.

Lang L: none (rec-post)